Предприниматель рассказал, как мобилизация повлияла на покупательские настроения россиян

При экономической нестабильности в стране инфляция – одно из часто употребляемых слов, характеризующих текущую ситуацию. Выясним, что такое инфляция простым языком, почему она возникает, какое влияние оказывает на экономику и можно ли сохранить свои деньги в период кризиса.

С начала 2022 года россияне стали покупать меньше легковых автомобилей и бытовой техники. Сократилось количество посетителей в торговых центрах, кинотеатрах, кафе и ресторанах. Причем в некоторых сферах показатели потребительского спроса даже ниже, чем в коронавирусные годы. Рассказываем, вернется ли покупательская способность населения к прежним показателям.

Доходы граждан снизились на 0,8%, сообщал Росстат. Падение вроде небольшое. Но в пересчёте на картофель картина вызывает уныние. Если в 2021 году на средний доход можно было купить 851,8 кг картофеля, то в 2022 году — только 709,8 кг. Это минимум с 2011 года. Как такое может быть? В подсчёты Росстата закралась ошибка?

Что такое инфляция

Инфляция простыми словами – это процесс обесценивания денег, вызванный общим повышением цен на товары и услуги.

Когда уровень инфляции увеличивается, требуется больше денег на приобретение прежнего количества продукции. По этой причине покупательная способность денег снижается, а уровень жизни населения падает.

Пример. Инфляция достигла отметки в 10%. Это значит, что товары из потребительской корзины подорожали также на 10%, то есть набор продуктов, стоивший 1000 руб. год назад, сегодня оценивается в 1100 руб.

Потребительская корзина – набор товаров и услуг, которые входят в структуру потребления человека. Корзина делится на три сегмента: продукты питания, непродовольственные (промышленные) товары и услуги.

Инфляция представляет собой длительный и устойчивый рост. Важно уметь отличать ее от резких скачков цен на отдельные категории товаров (например, овощи и фрукты), обусловленные сезонным фактором.

Методы борьбы с инфляцией

В момент возникновения повышенной инфляции разрабатывается комплекс мер для снижения инфляционного давления с учетом особенностей развития экономики страны.

Есть два наиболее популярных способа, как бороться с инфляцией:

• Денежно-кредитное (монетарное) регулирование. Экономическая политика направлена на управление совокупным спросом. Повышение ключевой ставки снижает кредитную активность населения и уменьшает объем денежной массы в обращении.
• Бюджетно-налоговое (фискальное) регулирование. В условиях роста цен на товары и услуги правительство сокращает расходы и увеличивает налоговую нагрузку на общество. Подобные меры способствуют минимизации бюджетного дефицита и снижению совокупного спроса в экономике. Падение уровня деловой активности приводит к замедлению роста инфляции.

Снижение темпов развития инфляции – это сложный экономический процесс, связанный с решением ряда инфляционных проблем.

Помимо упомянутых методов, дополнительные меры, способствующие снижению инфляции, предполагают установление новых финансовых ориентиров для бизнеса и населения, минимизацию потоков денежных средств из-за рубежа и повышение курса национальной валюты по отношению к валютам других стран (ревальвация).

Причины, почему происходит рост цен

Изучим две категории, которые объединяют в себе большинство причин возникновения повышенной инфляции. А также познакомимся с внешними факторами, потенциально оказывающими такое же негативное влияние на благосостояние граждан и отечественный бизнес.

Инфляция спроса

Если совокупный спрос превышает совокупное предложение, общий уровень цен растет. В экономике это явление называется инфляцией спроса. Денег у населения становится больше, чем товаров и услуг, которые они могут купить на эти денежные средства. В связи с возросшим потреблением и невозможностью увеличить предложение компаниям проще повысить цены на свою продукцию.

К причинам инфляции спроса относят увеличение количества выданных потребительских кредитов, необеспеченную эмиссию денег, дефицит государственного бюджета и т. д.

Инфляция издержек

Другой проблемой в экономике считается инфляция издержек. Это ситуация, когда рост цен на товары и услуги вызван увеличением уровня затрат на производство и реализацию продукции.

Причинами возникновения инфляции издержек может быть рост цен на сырье, неоправданное увеличение заработной платы, повышение налогов, невыгодные условия по кредитам, монополизм и т. д.

Другие факторы

Инфляция в стране иногда вызвана не только внутренними причинами, но и внешними. К ним относятся, например, мировой экономический кризис, санкции со стороны других государств.

Что касается России, то дополнительной причиной инфляции для нашей страны может стать рост нефтяных цен. При неизменном объеме экспорта увеличение доходов в динамике не будет ничем обеспечено, а расширение денежной массы не будет соответствовать росту ВВП. В итоге может наблюдаться снижение процентных ставок, увеличение темпов кредитования, рост потребления и, соответственно, повышение инфляции.

Объявленная 21 сентября 2022 года частичная мобилизация стала серьезным вызовом для владельцев торговых центров, ресторанов, кинотеатров и фитнес-клубов. В стрессовой ситуации, конечно, желание ходить на шопинг и смотреть кино, хрустя попкорном, у людей пропадает – уже зафиксировано резкое снижение посещаемости и доходности. Предприниматели рассказали о ситуации в своей отрасли и о том, как они планируют справляться с новым кризисом.

Очередной упадок досугового сегмента экономики имеет под собой несколько причин. Во-первых, много потенциальных клиентов и покупателей либо были мобилизованы, либо покинули Россию. Оставшиеся отказываются ходить на шопинг и в кино – настроение к этому совсем не располагает. Статистика удручающая: трафик в российских ТРЦ в среднем упал на 7,4%, а падение арендного дохода, по оценке бизнесменов, уже составляет 35-45%. У фитнес-центров на 10–25% снизились продажи клубных карт и участились случаи отказов от купленных абонементов, рестораны тоже пустуют. К чему это приведёт?

Как отметил президент Российского совета торговых центров Дмитрий Москаленко, отток клиентов напрямую связан с ассортиментом, который ТЦ готовы предложить. Процесс ухода из РФ западных брендов пока не завершён – магазины продолжают распродавать старые запасы, хотя о возврате компаний на российский рынок речь точно не идёт.

«Сейчас некоторые российские сети покупают франшизы турецких компаний, но пока что процесс неравномерный – конечно, уходит гораздо больше, чем приходит. По нашим оценкам, даже если все западные магазины закроются вовсе, это будет всего 20% торговых площадей, и рынок вполне может их занять. Что же касается импортозамещения, то ситуация пока своеобразная: потенциал есть, однако очень многое завязано на иностранном оборудовании. Кроме того, сейчас привезти готовый товар из Китая и продать здесь выгоднее, чем изготовить его в России, и это тоже бьёт по развитию российского производства. Так что я скажу так: посещаемость упала на 7-15%, но говорить о том, что торговые центры опустели, не приходится», – отметил Москаленко.

Между тем продавцы работающих в московских ТЦ магазинов, с которыми «МК» удалось пообщаться, настроены скептически – по их словам, налицо снижение интереса людей к шопингу. Те москвичи, которые весной в панике скупали всё-всё-всё, сейчас опустили руки и предались унынию.

– Покупать продолжают, но об удовольствии от шопинга речь не идёт. Это даже не шопинг-антистресс, как часто бывает. Раньше приходили купить, чтобы поднять себе настроение, сейчас нет такого. Люди просто берут то, что им нужно. Иногда срываются. Вчера, например, у меня была покупательница, молча взяла флакон духов, пошла на кассу. Я говорю: мол, возьмите 100 мл, поставок больше не будет. Она мне вдруг: «Да теперь много чего больше не будет, в том числе нормальной жизни!» Вот и что тут ответить? – рассказывает Надежда К., консультант сетевого магазина парфюмерии.

Посещаемость торговых центров неразрывно связана с посещаемостью кинотеатров – ну а киноиндустрия, по мнению экспертов, сейчас переживает самую тяжелую ситуацию: никто не надеется выкарабкаться, к этому нет ни единой предпосылки. Как отметил член Совета Ассоциации владельцев кинотеатров Роман Исаев, сегодня 41% залов кинотеатров в стране не работают – и дальше будет только хуже.

«Мы теперь с тоской вспоминаем пандемию. Индустрия рухнула. Прежде всего из-за ухода фильмов Голливуда: можно сколько угодно спорить о его достоинствах и недостатках, но он давал нам контент. Заменить его российскими фильмами невозможно: они непривлекательны для зрителей. На индийское кино, например, ходят только индусы-экспаты, живущие в наших городах – приходят, хлопают и очень радуются. Конечно, спасибо им за это, но выручку они не создадут. Летом мы просели в 4 раза, это хуже, чем в любой другой смежной индустрии. Никакой помощи от государства мы пока не получили, наши просьбы пока не слышат», – объяснил Исаев.

Ситуация с общепитом на этом фоне выглядит более-менее стабильной: всё-таки еда – это более насущная потребность, чем просмотр кино или покупка обновок. По словам Игоря Бухарова, главы Федерации рестораторов и отельеров России, ситуация отличается от региона к региону, кроме того, в сентябре посещаемость ресторанов всегда снижается – остается только сравнивать статистику и смотреть, насколько она снизилась.

«Сегодня более простые заведения набирают обороты, а в дорогих ресторанах посещаемость снижается – если мы будем пытаться высчитать какое-то «среднее», то ничего объективного не получится. Таких проблем, какие были во время ковида, сейчас точно нет, все в пределах нормы», – коротко пояснил Бухаров.

В сложной ситуации оказались спортивные центры и фитнес-клубы: к ним сложности подкрались с двух сторон одновременно. Во-первых, клиенты теряют желание и мотивацию ходить заниматься, а во-вторых, многие молодые сотрудники-мужчины вынуждены уходить, получив повестки на мобилизацию. Всё это вместе создает печальные перспективы, рассказала президент Ассоциации операторов фитнес-индустрии Ольга Киселева:

«Если у ресторанов сентябрь – провальный месяц, то в фитнес-индустрии, наоборот, пик сезона – все возвращаются после летних каникул и начинают вновь заниматься собой. В этом году не так. Первую неделю после 21 сентября падение выручки фитнес-клубов составило порядка 30-35%. Сейчас у нас падает посещаемость: люди просто перестают ходить даже по уже купленным абонементам, им не хочется заниматься фитнесом, когда вокруг такое происходит. Кроме того, есть ещё и объективная причина снижения трафика. Мы не знаем, сколько повесток о мобилизации пришло клиентам, но мы знаем статистику по нашим сотрудникам – порядка 3-4% уже ушло с повестками, ещё около 2% уехали из России. Кем их заменить – открытый вопрос, это очень серьёзная кадровая проблема», – обрисовала ситуацию Киселева.

Россияне больше тратят в магазинах, но не из-за того, что они покупают больше, а из-за подскочивших цен. Фото агентства «Москва»

Осень с точки зрения потребительского спроса началась хуже лета. За первые две недели сентября номинальные расходы россиян выросли лишь на 3% к тому же периоду 2021-го, показали расчеты на основе данных холдинга «Ромир». А в начале лета номинальные расходы подскакивали на 8% в годовом сопоставлении. И хоть это тоже было ниже инфляции, то есть россияне увеличивали траты в основном из-за выросших цен, а не из-за того, что больше покупали товаров, однако такой скачок давал надежду на оживление. Но в сентябре чуда пока не произошло. «Основная драма» с доходами населения впереди, ожидает главный экономист Внешэкономбанка (ВЭБ) Андрей Клепач.

С 5 по 11 сентября средние недельные расходы россиян составили почти 5,5 тыс. руб., увеличившись на 4,7% к тому же периоду 2021-го, сообщил исследовательский холдинг «Ромир».

По сравнению с предшествующей неделей – с 29 августа по 4 сентября – рост номинальных расходов ускорился: тогда он составлял в годовом сопоставлении 1,3%.

Однако можно констатировать, что осень с точки зрения потребительских расходов россиян началась значительно хуже лета. Так, совокупно за первые две недели сентября номинальные расходы россиян увеличились примерно на 3% к тому же периоду 2021-го, а в первые несколько недель лета они подскакивали сразу на 8% по сравнению с тем же периодом прошлого года, показывают расчеты «НГ» на основе данных холдинга.

Да и в целом за все лето номинальные расходы россиян оказались выше прошлогодних тоже примерно на 9%. И хоть это было значительно ниже годовой инфляции, которая составляла почти 16% в июне, около 15% в июле и примерно 14% в августе, однако надежды на потребительское оживление усиливались. И затем, выступая на Московском финансовом форуме, премьер Михаил Мишустин объявил, что «по оценкам, уже пройден пик спада потребительского спроса». Но сентябрь, похоже, может внести свои коррективы в эти оценки.

Как уточнила в беседе с «НГ» директор проектов фонда «Общественное мнение» Людмила Преснякова, новая волна падения потребительского спроса в сентябре еще не началась, так как до какой-то степени спрос поддерживают традиционные траты на отпуск (это в основном август, иногда с захватом сентября), но еще больше – на подготовку детей к школе.

Потребительские настроения все лето демонстрировали стабильность, а индекс крупных покупок, отражающий оценки россиян относительно целесообразности совершения крупных покупок, даже за лето вырос. Однако он все равно остается на очень низком уровне, в том числе по сравнению с пандемией. Сейчас индекс крупных покупок находится на уровнях кризиса 2015 года, следует из пояснений социолога.

«Так что потребительская активность и намерения действительно сейчас не высокие, по своему характеру они скорее «кризисные», – пояснила Преснякова. – То есть в начале сентября нового падения спроса скорее всего еще не произошло, но в дальнейшем оно вполне вероятно на фоне возможного усиления инфляции и отсутствия роста доходов населения. Переход к режиму экономии – это основная адаптационная стратегия населения в кризисы». Двумя основными факторами, которые влияют на экономическое поведение населения, были и остаются рост инфляции и безработицы, отметила также Преснякова.

Безработицу пока удается сдерживать, однако инфляция, хоть рост цен и замедляется, продолжает беспокоить население. Но если какие-то еще – политические, экономические, погодные и прочие – факторы начнут влиять на эти два главных драйвера экономического поведения россиян, тогда оно, естественно, будет меняться.

«Потребительские расходы на товары и услуги сокращаются. По оценкам правительства, в 2022 году потребление снизится на 4,2%. Основной фактор сжатия спроса – это снижение реальных доходов. Текущие прогнозы правительства говорят о том, что реальные располагаемые доходы населения по итогам 2022 года снизятся на 2,8%, реальные зарплаты – на 2,9%. В целом такое падение уровня жизни нельзя назвать катастрофическим, но проблема в том, что мы с 2013 года не имеем сколько-нибудь существенного роста реальных располагаемых доходов», – обращает внимание аналитик Института комплексных стратегических исследований Елена Киселева.

«Потребительский спрос сокращается начиная с февраля. Происходит это неравномерно, волнами и сейчас мы наблюдаем очередную из них», – приводит свои оценки генеральный директор компании Creditter Игорь Смирнов. Принятых правительством мер пока оказалось недостаточно для обеспечения стабильного роста доходов населения, к тому же осенью, как напомнил Смирнов, аналитики ожидают скачка безработицы.

Судя по всему, пока еще актуален и прогноз главного экономиста ВЭБа Андрея Клепача, который приводится в свежем выпуске «Национального банковского журнала»: «основная драма» с доходами населения «еще впереди» из-за пока еще недостаточных на фоне инфляции мер социальной поддержки населения.

Кроме того, как пояснил Клепач, «разговоры про низкую заработную плату, точнее, наоборот, конфликт высокой заработной платы с нашей конкурентоспособностью, не соответствуют сложившемуся положению дел». «У нас зарплата даже до последнего провала в долларовом выражении была в среднем ниже, чем в Шанхае и ряде других китайских провинций. А без высокой зарплаты мы не создадим ни конкурентоспособный человеческий капитал, ни внутренний спрос», – предупредил экономист.

По оценкам, которые он привел, в текущем году сокращение розницы может составить 7%, спад скорее всего будет продолжаться и в следующем году, «потому что предпосылок повышения спроса не видно». «Тем более что многие западные и российские компании пошли на номинальное сокращение заработной платы, и осенью может произойти скачок безработицы, которая пока находится на низком уровне», – считает Клепач. Восстановить докризисный уровень потребительского спроса, по его прогнозу, получится, видимо, только в 2026 – 2027 годах.

Но есть и другие оценки. Как полагает первый вице-президент «Опоры России» Павел Сигал, потребительский спрос в России постепенно возвращается к «нормальным для осеннего сезона значениям», а общая стабилизация экономики «позитивно влияет на доходы населения».

Больше половины граждан нашей страны (53%) ради экономии перешли на более дешевые товары и услуги за последнее полугодие. Об этом говорят результаты исследования BNPL-сервиса («купи сейчас, плати потом») «Долями», опубликованные 12 сентября. Еще треть опрошенных (30%) отметили, что в последнее время они стали задумываться о необходимости вести свой бюджет. Учитывая, что в опросе участвовали россияне старше 18 лет из всех регионов страны, картина выходит показательная.

На фоне заявления властей о стабилизации экономики и длящейся невероятные девять недель дефляции доходы граждан снижаются. Однако не все эксперты согласны с такой интерпретацией результатов. К чему на самом деле готовиться россиянам, разбирался «МК».

По данным исследования, за последние полгода 51% респондентов стал покупать более дешевую бытовую химию. Бюджетными аналогами одежды и обуви заинтересовались 49% граждан. Экономить на косметике и парфюмерии решили 24% россиян, а на путешествиях — почти 18%.

Около 46% участников опроса пересмотрели свои траты на развлечения — кино, рестораны, театры и т.д. 40% россиян в период с марта по август отказались от некоторых расходных статей вообще. Более половины (55%) респондентов отложили планы на путешествия, почти каждый второй (49%) опрошенный решил не тратить деньги на крупную бытовую технику и электронику (49%), чуть меньше половины (41%) участников исследования отказались от идеи купить автомобиль.

Цифры настораживающие, однако не все эксперты спешат бить тревогу. «Не все так плохо, как показывают опросы, — говорит экономист, директор по внешним связям BitRiver Андрей Лобода. — Мы живем девятый месяц при профицитном бюджете, четвертый рекордный месяц подряд длится дефляция. Люди жаловались на жизнь и при советском периоде, и в начале вполне сытых нулевых годов нового столетия. Другой вопрос, что на фоне постоянно снижающейся покупательной способности рубля мы прошли критическую точку невозврата в изменении потребительского поведения. Это случилось еще лет семь назад. Действительно, никто не любит переплачивать, и многие россияне овладели искусством делать покупки по акции».

По мнению эксперта, россияне за последние почти пять месяцев увидели свет в конце тоннеля в решении вопросов личных финансов при стабильно сильной российской валюте. Крепкий рубль остановил рост цен и дал стабильность при планировании расходов. Закредитованность россиян остается относительно высокой, но никаких негативных прогнозов сегодня строить не стоит, финансовой системе ничего не угрожает. Деловую активность и внутренний спрос будет реально поднять на новый уровень при объявлении рубля ключевым инвестиционных инструментов для российской экономики, уверен Лобода.

«Оценка «ожиданий», которые очень эластичны к новостному фону, в поведении потребителя существенно превышена, — продолжает разговор доцент кафедры статистики РЭУ им. Г.В. Плеханова Ольга Лебединская. — Граждане не стали беднее, предпочитая большую осмотрительность в покупках. При ежемесячном росте номинальных доходов, инфляции, недельные номинальные расходы россиян варьировались от 5200 до 5330 рублей».

Несмотря на экономию, большинство респондентов (92,4%) по-прежнему покупают товары «не по списку», а 37,7% считают это замечательной возможностью «порадовать себя». О том, что ситуация медленно, но стабилизируется в большинстве домохозяйств свидетельствует и тот факт, что, например, по данным «Ромир», на 8%. сократилась доля россиян, переставших экономить на товарах первой необходимости. Отказ от дорогостоящих покупок связан скорее с тем, что пересматривать структуру расходов семьи пока не готовы и предпочитают отложить решение этого вопроса, отмечает ученый.

Но не все столь оптимистичны в интерпретации происходящего. «Для точного понимания ситуации в российском потребительском секторе стоит взглянуть на несколько цифр, — вступает в спор аналитик TeleTrade Алексей Федоров. — Первая — это годовая продовольственная инфляция. В июле индикатор находился на уровне 16,76%, если очистить его от дешевеющих летом плодоовощных товаров, то значение составит 18,26%. Вторая цифра — это реальные заработные платы за год. Согласно последним данным на июнь 2022 года, показатель сократился на 5,5%. Если сопоставить два значения, мы увидим что покупательская способность граждан в этом году в продовольственной ее части сократилась на 22-23%». Если добавить сюда и психологические особенности поведения людей в кризис, то ничего удивительного в том, что граждане перешли к стандартной для такой ситуации «бережливой модели потребления» нет. Так было в 2008-2009, 2014-2015 и в 2020 годах, отметил эксперт.

Хочется сказать что-то обнадеживающее, в логике того что инфляция в России медленно сокращается, экономика адаптируется и скоро доходы граждан начнут расти. Но к сожалению, приходится констатировать, что худшее еще может быть впереди.

Дело все в том, что российская экономика сейчас проходит только лишь через санкционный кризис, а впереди нашу страну и весь мир может ждать глобальный циклический спад, по масштабам схожий с «великой рецессией» 2008 года. То есть к санкциям в этом году может добавиться и сильное снижение цен на нефть, которое ударит по государственным доходам России, снова провалит курс рубля и повысит инфляцию к концу этого года. Остается надеяться, что острая фаза глобального кризиса произойдет как можно позже, в идеале зимой 2022-2023 года, когда запасы уже сделаны и пройти экономический спад будет легче. Однако, как показывает практика, подобные события в большинстве случаев разворачиваются в середине осени, так что в запасе у нас может быть еще пара месяцев, после чего ситуация начнет быстро ухудшаться, подчеркнул эксперт.

Любопытно, что снижение уровня жизни и повышение доступности кредитов не должно, по мнению Федорова, привести к закредитованности россиян. Действительно, консенсус-прогноз предполагает, что в эту пятницу, 16 сентября, Банк России снизит ключевую ставку еще на 0,5% — с 8% до 7,5%. Однако, это вовсе не означает, что российские коммерческие банки последуют примеру ЦБ РФ. Они будут оценивать реальную инфляцию и политические риски, которые сейчас явно не способствуют дальнейшему снижению кредитных ставок.

«Напротив, мы видим, что годовые темпы прироста выдачи кредитов с марта по июль 2022 года сократились в два раза с 23,8% до 12,5%, — указывает аналитик. — Это говорит о том, что и сами банки не торопятся наращивать свой кредитный портфель». Так что риски избыточного потребительского кредитования сейчас довольно низки и вряд ли смогут оказать значительное влияние на общую ситуацию, подчеркнул Федоров.

Торговля, согласно крылатому высказыванию, датированному еще XIX веком, — двигатель прогресса. Если это так, то с прогрессом у нас дела обстоят неважно. Розничная торговля в России в уходящем 2022 году показывала, мягко говоря, не самые лучшие результаты. Более того, если сравнивать ее с другими видами экономической детальности, то ежемесячное падение примерно на 9% в последние месяцы выглядит явно провальным.

Но особого беспокойства это не вызывало, так как известно, сколь сильно упали розничные продажи тех же автомобилей. На их покупку в лучшие времена тратились сотни миллиардов рублей ежегодно. В январе–сентябре 2022 года оборот розницы по легковым автомобилям обвалился, согласно данным Росстата, почти на 40% по сравнению с соответствующим периодом 2021-го. Однако в последние месяцы в торговле наблюдается явно больше негатива, причем связанного далеко не только с продажей авто.

Следует обратить особое внимание на продажи продуктов питания. Мы ведь как думаем, и не без оснований: кризис — не кризис, а кушать хочется всегда. Поэтому в любых обстоятельствах люди покупали, покупают и будут покупать продукты питания. И правильно так думать. Однако если в экономике очевидный кризис, если падает уровень жизни, то люди начинают меньше покупать даже пищевых продуктов. От чего-то приходится отказываться вообще, а в чем-то переходят на более дешевую еду. Не забудем и о том, что, когда речь идет об экономии на продуктах питания, то люди вспоминают о запасах, подъедая (извините за выражение!) их. На этом тоже можно сэкономить.

Теперь посмотрим, что у нас с розничными продажами по пищевым продуктам. По последним имеющимся данным от Росстата, в октябре 2022 года оборот розничной торговли по пищевым продуктам упал на 4,3% по сравнению с соответствующим периодом прошлого года. В сентябре 2022 года снижение оборота розницы составляло 3,5%. Такие показатели падения продаж для продуктов питания — это много. Ранее месячные показатели снижения продаж были на уровне 1–2%. Негативная тенденция получается, так как падение продаж нарастает.

Если кто-то, не особо задумываясь, обратив внимание на сахар, скажет, что здесь, мол, все понятно, сейчас не сезон варки варенья, то разочарую: все эти сравнения идут в годовом измерении, плюс берется период январь–сентябрь. Так что подобная успокоительная аргументация явно не годится.

Показатели падения продаж по отдельным продуктам питания подтверждают предположение, что люди либо активно начали тратить свои запасы (сахар, крупы, соль), либо стали явно экономить (рыба, свежие фрукты). А можно, впрочем, делать и то и другое: и тратить запасы, и экономить. В любом случае — это показатели нарастающего неблагополучия.

Важно отметить, что есть принципиальная разница между причинами, вследствие которых наблюдается падение розничного товарооборота по пищевым продуктам и по непродовольственным товарам. Крупнейшие мировые автопроизводители с весны 2022 года свернули производство в России, отказались поставлять в страну свою продукцию. Что касается другой продукции, — ювелирки, часов, мобильников — санкции здесь тоже сыграли свою негативную роль. Безусловно, имело значение и то, что экономический кризис затронул российский средний класс, который в значительном объеме и покупает эту продукцию. Отсюда естественное желание сэкономить, повременить с покупкой чего-то необязательного до лучших времен. Результат — падение продаж.

Падение розничного товарооборота не только является доказательством того, что в стране сегодня экономический кризис. Происходящее заставляет и гораздо более сдержанно оценивать экономические перспективы ближайшего будущего. Активизацию потребительского спроса по праву считают драйвером экономического восстановления. Если люди готовы все больше и больше покупать, то это означает увеличение спроса на продукцию, для производства которой необходимо сырье и материалы, оказание соответствующих услуг. Растущий спрос генерирует новые инвестиции, производство расширяется, экономика растет, увеличиваются и доходы людей.

Напротив, когда спрос падает, все сжимается. Доходы людей снижаются, как и уровень их жизни. Поэтому это очень важный индикатор — то, что происходит в розничной торговле. Важно не забывать и о том, что стимулирование потребительского спроса является традиционным механизмом экономического восстановления в кризисные периоды. Увы, это сегодня, как показывает статистика, не работает. Значит, традиционные механизмы выхода из кризиса не помогают. Следовательно, кризис затягивается, неопределенность нарастает.

Предлагаю самим поразмышлять — с чего это и почему. Первое, что приходит в голову в качестве возможной версии: в кризис как никогда хочется порадовать детей, чтобы хотя бы им было хорошо и весело. Но наверняка есть и другие причины (например: игрушки не попали под санкции). Увы, это исключение из общей картины. Но все-таки хорошо, что это исключение касается детей.

Популярные вопросы

Чем отличается индекс потребительских цен от инфляции?

Индекс потребительских цен (ИПЦ) показывает среднее изменение цен с течением времени на потребительские товары. В то время как инфляция – это более широкое определение. Оно учитывает в себе также индекс стоимости жизни и цены на сырье.

Где посмотреть официальную инфляцию?

Любой гражданин может узнать точный уровень инфляции на официальном сайте Федеральной службы государственной статистики (Росстат) или Центрального банка России.

Чем грозит гиперинфляция?

Для гиперинфляции характерно заметное снижение покупательной способности денег в течение нескольких дней или даже часов. Период инфляции с чрезвычайно высокими темпами роста сопровождается дефолтом государства, массовыми банкротствами, развитием бартерной системы и отказом от использования национальной валюты.

«Достигли дна и оттолкнулись»

Автоэксперт Игорь Моржаретто в беседе с Москвой 24 считает, что в сфере продаж машин ситуация может нормализоваться уже к концу года.

«Есть надежда, что в мае мы достигли дна и от него оттолкнулись. С каждым месяцем ситуация на рынке чуть улучшается. Есть подвижки», – пояснил он.

Заработал «АвтоВАЗ», пусть и не в полную силу. Работает ГАЗ, «КамАЗ», калининградский «Автотор» собирает корейские автомобили и сейчас собирается выпустить новую модель KIA. Плюс сейчас к нам приходит большое количество китайских компаний и новых стран, например Иран.

Кроме того, вселяет уверенность и государственная поддержка отрасли, продолжает эксперт. «Власти разработали меры, чтобы обеспечивать достаточный выпуск автомобилей и чтобы поддержать спрос. Конечно, это будет подспорьем для рынка», – отметил Моржаретто.

При этом ситуация в отрасли все равно остается тяжелой. «По итогам года рынок упадет примерно на 50%. Мы действительно лишимся популярных моделей и марок», – добавил эксперт.

Инфляция в России по годам

Статистика Росстата по уровню инфляции в России в период с 2012 по 2022 года.

Средняя инфляция за 10 лет без учета инфляции в 2022 году составила 6,58%. В текущем году эксперты прогнозируют уровень инфляции в России на отметке в 20%.

Причина столь высокого значения объясняется ужесточением экономических санкций против России (заморозка зарубежных активов ЦБ, уход иностранных компаний с российского рынка, отказ ряда стран от импорта сырьевых товаров).

Бьем антирекорды

По данным Ассоциации европейского бизнеса (АЕБ), продажи легковых и легких коммерческих автомобилей в России в июне 2022 года снизились на 82% по сравнению с прошлым годом. Количество проданных автомобилей составило 27 761. Лидерами стали машины марок «АвтоВАЗ» (Lada), KIA и коммерческие автомобили ГАЗ.

В отчете АЕБ также сказано, что в первом полугодии 2022-го продажи авто упали почти на 57%. При этом антирекорд был установлен в мае. В последнем месяце весны доля покупателей новых автомобилей сократилась на 83,5% по сравнению с тем же периодом прошлого года, когда работа автосалонов еще была ограничена коронавирусными мерами.

Россияне не стремятся покупать и бытовую технику. В первой половине июня московские торговые центры продали на 48% меньше товаров, включая электронику, чем годом ранее, рассказали в консалтинговой компании Focus Technologies.

Антирекорды по количеству потребителей зафиксированы и в сфере развлечений. Например, число посетителей российских кинотеатров за прокатную неделю с 30 июня по 6 июля составило всего 800 тысяч человек. Такие данные приводила Единая автоматизированная информационная система (ЕАИС) Фонда кино. Если не учитывать 2020 год, когда кинозалы были закрыты из-за пандемии COVID-19, это минимальный показатель с 2015 года.

По данным последних соцопросов, 49% россиян стали меньше посещать рестораны и кафе. В среднем жители страны ходят в заведения общепита шесть раз в месяц, в которых тратят чуть больше тысячи рублей.

Как рассчитывают инфляцию

Имеется множество формул, по которым можно рассчитать уровень инфляции в стране. Например, индексы Ласпейреса, Пааше или Фишера.

В России для измерения темпов роста общего уровня цен принят индекс Ласпейреса, а сама формула инфляции выглядит следующим образом:

Индекс Ласпейреса – это отношение стоимости продовольственной корзины в текущем периоде к стоимости корзины в базовом периоде, умноженное на 100%. Полученное число – это значение ИПЦ.

В настоящее время официальный индекс инфляции в РФ рассчитывается каждый месяц.

Индекс потребительских цен определяется на основе данных об уровне цен на товары и услуги, входящие в потребительскую корзину. С 2022 года в России в структуру потребления человека входит более 500 наименований (одежда, мебель, продукты питания, транспортные расходы, стройматериалы, бытовая техника, оплата коммунальных услуг и многое другое).

Пример расчета индекса инфляции

Допустим, стоимость потребительской корзины в январе (базовый период) 2022 года была 10 тысяч руб., а в феврале (текущий период) эта же группа товаров уже стоила 10,8 тысяч руб.

Исходя из индекса Ласпейреса, получаем: 10,8 тысяч руб. / 10 тысяч руб. * 100% = 108%

Так как индекс Ласпейреса – это значение ИПЦ, то уровень инфляции составит: 108% – 100% = 8%

Таким образом, инфляция рубля в феврале 2022 года достигла 8%.

Период затишья?

Потребительский интерес снизился не во всех сферах, а где-то он даже вырос, заявил директор Института социально-экономических исследований Финансового университета при правительстве РФ Алексей Зубец.

«Это касается не только товаров, но и услуг, в том числе образовательных. Например, в этом году спрос на образование намного выше, чем в прошлом. Количество людей, которые готовы платить за хорошие вузы, курсы и школы, выросло», – рассказал эксперт.

К тому же в экономике постоянно бывают «всплески» потребительской активности, которые сменяются периодами затишья. Сейчас как раз такой период тишины, продолжил экономист.

Осенью 2021 и в начале 2022 года народ бросился закупаться. Причем не только продуктами, но и бытовой техникой. Возникло перенасыщение. К новому году ожидается новая волна спроса.

Кроме того, по словам Зубца, изменились пищевые пристрастия населения.

«Люди не готовы покупать некоторые товары, которые подорожали почти в два раза. Дело даже не в экономии, а здравом смысле», – объяснил эксперт.

При этом, экономист уверен, скоро все вернется на круги своя. По его мнению, ситуация стабилизируется к концу 2022 года. «Да, серьезного платежеспособного роста в этом году мы не увидим, но по крайней мере он перестанет падать», – отметил он.

При этом общество станет более разумным в потреблении, считает экономист.

У нас стало гораздо меньше рекламы. Стандарты продвижения поменялись в связи с уходом западных брендов. Сейчас людям не подают идею, что нужно покупать третье, пятое, десятое, чтобы нормально жить.

В свою очередь, председатель комитета по франчайзингу Московского городского отделения «Опоры России» Василь Газизулин считает, что сложную экономическую ситуацию можно не только пережить, но и адаптироваться к ней.

«Люди, которые родились в Советском Союзе, прекрасно понимают, что нам сейчас грех жаловаться. Сегодня мы имеем все возможности, массу товаров, а все трудности временные и вполне преодолимы», – поделился он в разговоре с Москвой 24.

Пришло время мини- и микробизнесов, самозанятых людей и региональных компаний, уверен эксперт. Они меньше всего зависят от глобальных экономических потрясений. По мнению Газизулина, маленькие компании и магазины сейчас могут найти точки для развития в тех местах, где закрылся крупный бизнес.

Виды инфляции

Экономисты подразделяют инфляцию на несколько групп по различным критериям. Рассмотрим самые распространенные из них.

Классификация по темпам роста

В зависимости от темпов роста цен, выделяют следующие виды инфляции:

• Ползучая (умеренная) инфляция. Рост цен держится на уровне не более 10% в год. Курс национальной денежной единицы относительно стабилен. Резких колебаний не наблюдается. Незначительный коэффициент инфляции стимулирует развитие экономики в стране.
• Галопирующая инфляция. Общее повышение цен держится на годовой отметке от 10 до 200%. При текущей ситуации наблюдается сильное обесценивание национальной валюты и банкротство предприятий. Населению выгоднее тратить деньги, а не копить их. Спрос на товары растет, а это взамен приводит к еще большему увеличению цен. Государству требуется денежная реформа.
• Гиперинфляция. Сопровождается увеличением цен до 50–70% в месяц. Неконтролируемые валютные колебания на рынке приводят к стагнации (застою) в экономике. Происходит отток капитала из страны, а государство начинает печатать новые деньги. Чаще всего население и компании переходят к натуральному обмену. Стране грозит дефолт.

Существует и противоположная ситуация, когда темпы инфляции либо замедляются (дезинфляция), либо имеют отрицательное значение (дефляция).

Если темпы роста цен снизились, например, с 10% до 8%, то это называется дезинфляцией. Цены растут, но медленнее.

Когда ситуация в экономике характеризуется повышением покупательной способности денег, то в этом случае можно говорить о длительной дефляции. Отличительная ее черта состоит в том, что на одну и ту же сумму сейчас можно купить гораздо больше товаров, чем раньше.

По типу проявления и способу управления

В зависимости от роли государства в экономике, бывает два типа инфляции.

• Открытая инфляция. Характерна для стран с рыночной экономикой. Государство не вмешивается в свободное ценообразование.
• Скрытая инфляция. Возникает, когда правительство пытается самостоятельно регулировать цены на товары и услуги. Как правило, это приводит к росту производственных издержек, снижению предложения и товарному дефициту на рынке.

Иногда Центральный банк может допустить наличие приемлемого диапазона роста цен, то есть имеет место таргетирование инфляции.

Когда процент инфляции отклоняется от целевого уровня, государство применяет различные меры регулирования для стабилизации ситуации (например, вводит повышение налоговых сборов, ключевой ставки и т. д.)

Такой способ управления инфляцией положительно сказывается на рыночной экономике, так как все участники рынка могут рассчитать инфляционные ожидания и спрогнозировать экономическое развитие государства в будущем.

Примеры инфляции в истории по странам

Резкое и неожиданное повышение цен в экономике всегда сопровождается снижением благосостояния общества. Рассмотрим примеры самых больших инфляций в мире.

В Венесуэле

По итогам 2018 года в результате социально-экономического и политического кризиса в стране общий уровень цен повысился на 1 700 000%. Вследствие гиперинфляции Венесуэла потеряла 25% ВВП.

Кризис удалось преодолеть только после снятия запрета на совершение сделок в долларах. Также правительство страны перестало временно контролировать цены на товары.

В Германии

Самый серьезный экономический кризис в Германии произошел в 1923 году. Невозможность выплатить военные репарации и необеспеченная экономическими ресурсами эмиссия денег усугубили долговую проблему страны. Уровень инфляции превысил отметку в 400 000%.

Ситуация стабилизировалась только после проведения денежной реформы. Была одобрена новая валюта – рентная марка, которую можно было получить в обмен на 1 трлн бумажных марок.

В Венгрии

Рекордная гиперинфляция в Венгрии была зафиксирована в период с 1945 по 1946 гг. Отмечается, что в среднем инфляция составляла 400% в сутки. Причиной возникновения кризиса в стране стал крах экономики в результате Второй мировой войны.

Инфляцию удалось снизить благодаря возвращению в страну венгерского золотого запаса. Национальная экономика укрепилась, была введена новая валюта – форинт.

В Зимбабве

Период валютной нестабильности в стране начался в конце 1990-х годов из-за неудачной земельной реформы. Резкий спад производства, массовое банкротство предприятий и увеличение безработицы привели к снижению реального уровня жизни населения.

Пик инфляционного давления пришелся на 2008 год, когда рост цен в стране составил 79,6 млрд процентов. Ситуация нормализовалась после принятия правительством Зимбабве программы экономического восстановления. В 2011 году инфляция была всего 4,5%.

Позитивные стороны

Важно понимать, что инфляция – это не только отрицательное экономическое явление. Последствия инфляции могут быть и положительными.

• Рост конкурентоспособности предприятий. Экономическая нестабильность, вызванная повышением общего уровня цен, приводит к сохранению на рынке только наиболее устойчивых и прибыльных компаний.
• Увеличение спроса. Опасаясь существенного роста цен, потребители массово скупают товары первой необходимости (продукты питания, топливо, бытовые приборы, зоотовары и т. д.). В связи с этим импортеры и отечественные компании увеличивают поставки продукции на внутренний рынок, получая дополнительный доход.
• Новые возможности для инвестиций. Как правило, рыночные котировки публичных компаний из потребительского сектора в периоды высокой инфляции растут. Инвесторы ожидают повышения финансовых показателей предприятий, поэтому вкладывают в их акции свой денежный капитал.
• Более быстрое погашение кредита. Если инфляция начала расти позже, чем был взят заем, то теоретически должнику проще погасить кредит. Это происходит по той причине, что денег в экономике прибавилось, а размер долга не изменился. Другими словами, сегодня деньги имеют большую ценность, чем та же сумма в будущем.

Как можно заметить, устойчивое повышение цен в отдельных случаях служит вспомогательным стимулом для экономического роста. Незначительная инфляция мотивирует общество накапливать сбережения, которые впоследствии будут инвестироваться в предприятия. Рост капитализации бизнеса даст возможность компании быстрее развиваться, нанимать дополнительных работников, увеличивать производство и платить больше налогов.

Социально-экономические последствия

Повышение уровня инфляции отрицательно влияет на различные экономические показатели.

Рассмотрим, что именно происходит в экономике при инфляции:

• Обесценивание денежных накоплений.
• Неравномерное увеличение стоимости товаров и услуг.
• Повышение издержек производства.
• Снижение покупательной способности национальной валюты.
• Социальное расслоение общества.
• Ограничения в области кредитования.
• Падение уровня жизни населения.
• Снижение реальных доходов.

Отсутствие устойчивой финансовой основы для сбережений, инвестиций, умеренного потребления и производства затрудняет появление благоприятных условий для стабильного и планомерного развития национальной экономики.

Не хватает на еду

Как следует из свежего доклада Росстата «Социально-экономическое положение», покупательская способность доходов населения в 2022 году упала до минимума с 2011 года по следующим продуктам:

• картофель,
• капуста,
• рис,
• вермишель,
• чёрный и белый хлеб,
• маргарин,
• сливочное масло.

На фоне такого падения покупательской способности данные о снижении доходов на 0,8% кажутся «нарисованными». Но не стоит делать поспешные выводы.

Росстат оценивает покупательскую способность доходов населения по 24 видам продовольствия. Самое сильное падение — по капусте. Если в 2021 году на средний доход можно было купить 1 283,7 кг продукта, то в 2022 году — 565,6 кг.

В остальных типах зафиксировано незначительное снижение, ни чуть не ставящее под сомнение данные по доходам. Более того, покупательская способность по некоторым видам продуктов выросла.

Например, если в 2021 году на средний доход можно было купить 4 480 куриных яиц, то в 2022 году — 4 859. Также выросла покупательская способность по свинине, баранине, мороженой рыбе, подсолнечному маслу и яблокам.

Разнонаправленная динамика покупательской способности доходов россиян объясняется тем, что продукты дорожают по-разному. Например, за первое полугодие 2022 года доходы снизились на 0,8%, а цены на капусту подскочили до небес. В итоге получается, что на средний доход теперь можно купить в два раза меньше данного продукта. В то же время яйца подешевели, поэтому даже на меньший доход можно купить больше.

Можно ли спасти свои сбережения в условиях быстрого повышения цен

Высокая инфляция вынуждает людей искать способы защиты своих наличных денег от обесценивания.

Итак, что делать при инфляции? Рассмотрим основные варианты, куда можно выгодно вложить финансовый капитал в условиях быстрого роста цен.

В России деньги вкладчиков банка обязательно страхуются государством на сумму до 1,4 млн руб.

• Недвижимость. Реальная стоимость квартиры и платежи за ее аренду растут пропорционально уровню инфляции. Соответственно, инфляция не обесценивает недвижимое имущество. Инвестировать можно как напрямую (покупка жилья или коммерческого помещения), так и косвенно (приобретение ценных бумаг инвестиционных фондов недвижимости).
• Драгоценные металлы. При экономической нестабильности инвесторы могут приобрести золото, серебро, палладий или платину. В кризисные ситуации драгоценные металлы всегда растут в цене. Инвестиции могут быть не только в виде покупки самих драгметаллов, но и доли в металлургических предприятиях, таких как «Полюс», «Бурятзолото» и т. д.
• Ценные бумаги. Сохранить деньги можно путем покупки акций и облигаций. За исключением этих инвестиций в драгметаллы и недвижимость, инвестору следует рассмотреть те предприятия, которые могут потенциально увеличить прибыль при инфляционном давлении на экономику. К таким компаниям относятся те, кто производит и продает товары первой необходимости, а также предприятия, основная выручка которых формируется за счет экспорта продукции (например, сырьевой сектор).

Что касается облигаций, то ключевым параметром при их выборе должно стать наличие плавающего купона с привязкой к уровню инфляции. Подобные облигации выступают защитным механизмом в период турбулентности на финансовых рынках.

С одной стороны, присутствует множество способов, как сохранить денежные средства при повышении общего уровня цен в экономике. С другой стороны, каждый вид инвестирования имеет свои преимущества и недостатки. При выборе того или иного способа сбережения капитала важно ознакомиться со всеми условиями. Инвестирование в защитный от инфляции финансовый инструмент может принести дополнительные убытки инвестору при неверном анализе ситуации.